ЕЦБ продвигает финансовую грамотность для преодоления гендерного разрыва в благосостоянии

Хотя женщины регулярно управляют повседневными расходами домохозяйств, принятие крупных долгосрочных финансовых решений часто перекладывается на их партнеров. Чтобы устранить этот давний дисбаланс, Европейский центральный банк (ЕЦБ) инициирует программы по повышению финансовой грамотности женщин, понимая, что пробел в знаниях имеет серьезные последствия как для личного благосостояния, так и для макроэкономической стабильности.

«Большая тройка» и дефицит уверенности

Финансовая компетентность обычно измеряется с помощью трех фундаментальных концепций, важных для принятия решений в семье:

• Механизм сложного процента
• Влияние инфляции на сбережения
• Стратегические преимущества диверсификации инвестиций

Согласно опросам ЕЦБ, менее половины респондентов в еврозоне (около 48%) могут правильно ответить на все три вопроса. Примечательно, что эти исследования, подтвержденные данными Европейской комиссии, показывают, что женщины в среднем набирают значительно меньше баллов, чем мужчины. Табеа Бухер-Кёнен из Центра европейских экономических исследований имени Лейбница (ZEW) в Мангейме отмечает: «В среднем по всем европейским странам женщины обладают более низкой финансовой грамотностью по сравнению с мужчинами».

Этот разрыв упрямо сохраняется на протяжении двух десятилетий. Удивительно, но даже молодые, высокообразованные женщины с хорошими карьерными перспективами и доходами не показывают значительно лучших результатов. «Это означает, что для вовлечения в финансовые темы требуется нечто большее, чем просто общее образование или наличие собственного дохода», — объясняет Бухер-Кёнен.

Однако недавние исследования ZEW выявили важный нюанс: проблема заключается не только в знаниях, но и в уверенности. Стандартные финансовые тесты часто включают вариант ответа «Я не знаю». Если этот вариант убрать, результаты женщин заметно улучшаются. «Около 30 процентов различий в финансовой грамотности между полами связано с недостатком уверенности в себе», — говорит Бухер-Кёнен, подчеркивая, что женщины часто знают больше, чем думают.

Макроэкономические ставки: почему вмешивается ЕЦБ

Последствия этого разрыва выходят далеко за рамки личного богатства. «Как пробел в знаниях, так и пробел в уверенности имеют значение для принятия финансовых решений», — утверждает Бухер-Кёнен, отмечая, что женщины, обладающие и тем и другим, более активны на фондовом рынке и лучше подготовлены к выходу на пенсию.

Осознавая макроэкономическое влияние, ЕЦБ с 2021 года активно продвигает финансовое образование под руководством президента Кристин Лагард. В своем выступлении в марте 2025 года член Исполнительного совета ЕЦБ Изабель Шнабель подробно рассказала о том, как финансовая грамотность населения напрямую влияет на эффективность монетарной политики. Например, когда ЕЦБ повышает ключевые процентные ставки, он ожидает, что домохозяйства будут больше сберегать и меньше потреблять. Если люди не понимают эту динамику, они не меняют свое поведение, тем самым ослабляя эффект от политики центрального банка.

Чтобы преодолеть этот разрыв, ЕЦБ в сотрудничестве с национальными центральными банками и европейскими регуляторами внедряет целевые образовательные инструменты — подкасты, видеоролики и специальное мобильное приложение, призванные помочь женщинам взять свое финансовое будущее в собственные руки.